證券時報網
鐘恬
2025-09-06 22:58
重要的消息有哪些
1．外交部發言人郭嘉昆2日宣布，為進一步便利中外人員往來，中方決定擴大免簽國家范圍，自2025年9月15日至2026年9月14日，對俄羅斯持普通護照人員試行免簽政策。
2．財政部、稅務總局發布關于劃轉充實社?；饑泄蓹嗉艾F金收益運作管理稅收政策的通知。通知明確，對承接主體在運用劃轉的國有股權和現金收益投資過程中，貸款服務取得的全部利息及利息性質的收入和金融商品轉讓收入，免征增值稅。將轉讓劃轉的國有股權及現金收益投資取得的收入，作為企業所得稅不征稅收入。承接主體轉讓劃轉的非上市公司國有股權，免征承接主體應繳納的印花稅。對承接主體轉讓劃轉的上市公司國有股權，以及運用現金收益買賣證券應繳納的證券交易印花稅，實行先征后返。通知自2024年4月1日起執行。通知發布前已繳納的稅款，符合通知規定的，可予以退還。
3．9月2日，上交所發布的新開戶數據顯示，今年8月A股新開戶數達265.03萬戶，較今年7月的新開戶數196.36萬戶環比增長34.97%，同比增長165.21%，新開戶數遠超去年同期水平，去年8月A股新開戶數則為99.93萬戶。至此，今年前8個月A股新開戶數合計已達1721.17萬戶。
4．9月2日，南向資金凈買入92.81億港元，年度凈買入額超1萬億港元，創下互聯互通機制開通以來的最高紀錄。截至目前，南向資金累計凈買入港股市場的金額接近4.7萬億港元。
5．央行公布8月各項工具流動性投放情況，中央銀行貸款方面，中期借貸便利（MLF）凈投放3000億元，抵押補充貸款（PSL）凈回籠1608億元；公開市場業務方面，買斷式逆回購凈投放3000億元，未進行公開市場國債買賣。
6．工信部發布2025年1—7月份軟件業運行情況。2025年前7個月，我國軟件和信息技術服務業（簡稱“軟件業”）運行態勢良好，軟件業務收入、利潤總額穩健增長，軟件業務出口保持正增長。前7個月，我國軟件業務收入83246億元，同比增長12.3%。軟件業利潤總額10890億元，同比增長12.4%。軟件業務出口339.8億美元，同比增長5.2%。
這些公司新聞不能錯過
9月2日，宇樹科技在社交媒體上發帖稱，預計將在2025年10月至12月期間向證券交易所提交上市申請文件，屆時公司的相關運營數據將正式披露。
寧德時代：已回購A股股份869萬股，成交總額21.31億元。
天普股份：如公司股價進一步異常上漲，可能申請停牌核查。
凱迪股份：公司機器人產品仍處于開發階段，短期內暫無法形成收入。
二連板博杰股份：公司經營環境未發生重大變化。
天融信：不存在應披露而未披露的重大事項。
二連板英聯股份：全資子公司增資擴股事項尚未簽署正式協議。
二連板山子高科：不存在未披露重大事項。
二連板長春高新：近期經營環境未發生重大變化。
上緯新材：公司股價存在脫離當前基本面的風險。
上海洗霸：公司股票可能存在市場炒作風險。
西部黃金：目前生產經營情況正常，不存在未披露重大信息。
鴻博股份：公司經營情況正常，經營環境未發生重大變化。
嶸泰股份：股價異動公司不涉及熱點概念。
帝奧微：已在近日推出eUSBrepeater產品。
極米科技：籌劃發行H股股票并在香港聯交所主板上市。
賽力斯：8月新能源汽車銷量同比增長19.57%。
東芯股份：股票交易核查工作已完成，9月3日復牌。
美晨科技：公司不存在經營環境發生重大變化情形。
青島銀行：國信產融控股擬增持2.33億股—2.91億股。
中國石油：中國石油集團擬將公司5.41億股A股股份劃轉給中國移動集團。
券商關注什么
招商證券：9月重點關注五大具備邊際改善的賽道
從短期角度，9月重點關注五大具備邊際改善的賽道：AI應用、AI硬件、固態電池、有色金屬、創新藥。從中長期角度，建議以周期為軸，供需為錨。關注新科技周期下，全社會智能化的進展（大模型的持續迭代、算力基礎設施與AI生態的完善、AI商業模式的落地，以及AI對消費電子、機器人等賦能），國產替代周期下相關產業鏈的自主可控（國產大模型、國產AI應用與算力、國產集成電路產業鏈），以及“雙碳”周期下碳中和全產業鏈的降本增效（光伏、風電、儲能、氫能、核電），電動化智能化大趨勢下電動智能汽車滲透率增加。
申萬宏源：醫藥、AI應用（傳媒、計算機）、電力設備是成長主線具備性價比的方向
展望未來，從自上而下投資角度，推薦如下細分領域：1）在人工智能主線中，除了當前景氣較高的算力鏈條，性價比較高的方向為AI應用（傳媒、計算機、智能駕駛、金融科技、機器人等），結合前期人工智能板塊市場交易特征，即第四波人工智能行情演繹時間空間均已充分，或臨近階段性高點區域，看好盤整后第五波行情演繹，結構上重視基本面底部反轉同時具備更強性價比的AI應用。2）醫藥作為相對獨立主線，目前估值與ROE仍處低位，且2025年二季度行業基本面止跌企穩，中周期行業基本面向上，繼續重視2025年醫藥由創新藥開啟的反轉行情，后續有望進一步迎來由創新藥擴散到其他醫藥細分行業的擴散行情。3）電力設備在成長板塊內部也具備一定性價比，風電、電池、光伏等基本面持續改善，板塊整體供給2026年持續去化。4）從中長期視角看，在“反內卷”政策持續推進的背景下，當前處于PB與ROE“雙低”狀態的基本面底部周期行業（如鋼鐵、水泥、農化制品、氟化工、養殖等），預計將逐步進入基本面上行通道。伴隨2025年四季度市場對明年基本面預期的逐步發酵，以及科技板塊短期交易擁擠度達到高位，這些低估值板塊有望迎來風格切換行情。
校對：高源
